O sistema bancário brasileiro mantém-se resiliente, conforme demonstrado por análises de riscos e testes de estresse de capital e liquidez, segundo avaliação divulgada pelo Banco Central nesta quarta-feira (12), no Relatório de Estabilidade Financeira (REF), referente ao primeiro semestre de 2025.

De acordo com o relatório, os resultados dos testes de estresse apontam capitalização adequada e resiliência em todos os cenários simulados. “A capitalização elevou discretamente, e a retenção de lucros permaneceu como principal motor da expansão do capital”, destaca o documento.

A avaliação do BC ressalta ainda que a resiliência do sistema e a proteção aos depositantes foram reforçadas pelos aprimoramentos no mecanismo de contribuição adicional do Fundo Garantidor de Créditos (FGC).

O REF também informa que os ativos líquidos do sistema seriam suficientes para absorver perdas, inclusive em cenários adversos, e para cumprir a regulamentação vigente.

Ativos problemáticos crescem nas carteiras de crédito para famílias

O Banco Central observou que o volume de ativos problemáticos (AP) aumentou em praticamente todas as carteiras de crédito para famílias no primeiro semestre deste ano, mesmo desconsiderando os efeitos da Resolução nº 4.966 do Conselho Monetário Nacional (CMN).

“Independentemente da régua utilizada na mensuração, a materialização de risco se deteriorou e deve continuar pressionada no curto prazo”, aponta a autarquia. O relatório também destaca o crescimento dos AP no crédito rural para famílias e entre micro, pequenas e médias empresas. “Para o futuro próximo, a tendência é que os APs continuem pressionados.”

Apesar do aumento das perdas esperadas, o Sistema Financeiro Nacional (SFN) permanece bem provisionado. Segundo o Banco Central, a rentabilidade do sistema também cresceu e segue robusta para enfrentar eventuais mudanças de cenário.

“Para os próximos períodos, espera-se que avanços adicionais estejam limitados pelas condições financeiras restritivas e pela moderação da atividade econômica, fatores que levam a um crescimento mais comedido das receitas operacionais e podem favorecer o aumento da inadimplência”, conclui o REF.